Счету ИИС — 3 года 1 месяц.
За прошедший период рынок упал, и мой портфель на ИИС тоже снизился, поскольку он не свободен от рынка.
В моем портфеле 15 эмитентов, этого достаточно, чтобы рынок сильно влиял на портфель. Было бы 6-7 эмитентов, было бы по-другому.
Доходность снизилась до 47%.


В этом месяце, как всегда вложил 30 000 руб., и докупил на них уже имевшиеся Фосагро и Русгидро.
Сегодня прочитал годовой отчет Фосагро, он оставил двойственное впечатление.
С одной стороны позитивные факторы: компания завершила большой цикл капитальных вложений, более чем на 10% увеличила производство и продажи удобрений.
С другой стороны, при увеличившемся производстве и продажах выручка немного снизилась, а прибыль сильно упала. Компания это объясняет укреплением рубля, слабыми ценами на удобрения и т.д. И вроде понятно, что когда цены на удобрения пойдут наверх, все кап. вложения должны окупиться сторицей.

( Читать дальше )

Счету ИИС уже 3 года. Ура! Можно вычет получать. Хотя не нужно, еще рано.
В целом закрыть ИИС все-таки через какое-то время стоит, чтобы зафиксировать полученную прибыль без налога.
Россия — не Америка, поэтому кто знает, как изменится законодательство через 30 лет. Возможно ИИС уже не будет существовать, и кто не успел закрыть ИИС во время его действия — тот опоздал, платит НДФЛ по полной за всю историю сделок.
Также ИИС имеет смысл закрывать после накопления, например, на недвижимость.
Но сейчас для меня закрывать ИИС пока рано: он не достиг целевой суммы.

Итоги 3-х лет я не буду подводить, так как перешел на календарное планирование, т.е. подвожу за календарный год.
Версию счета привожу усеченную — только открытые позиции. Всего позиций 15, часть из них для клиентов.
Суммы тоже скрыты пока. Как то с ростом счета стал смущаться показывать крупные суммы)
Но может еще открою после окончания года.


( Читать дальше )

Всем известно почему рынок падает. Санкции, торговые запреты.
А вот что делать — мало кому.
Сегодня был напряженный день. Еще в пятницу, как увидел, что Русал падает, решил выставить заявку в понедельник по 15 рублей.
Заявка не исполнилась. Зато повезло позже, купил Русал где-то по 19,3 рубля за акцию.
Где-то писали, что эффект от закрытия для Русала рынка США составит -15%. Но акция упала на неоправданно больший процент.
С одной стороны алюминий дорожает в долларах — это плюс, но и долг валютный — это минус. Пока не ясно, что перевесит.
Но я настроен оптимистично: со временем отношения меняются, компания выберется, тем более с поддержкой Правительства.
По текущим ценам Русал опустился до приемлемых мультипликаторов, уже можно брать.

Но чтобы купить что-то нужное, нужно продать что-то уже ненужное. И я нашел — Алосу-Нюрбу.
Акцию эту я купил почти 3 года назад. Она исправно платила хорошие дивиденды. Сидеть бы и сидеть.

( Читать дальше )

1. Портфель на ИИС
Возраст портфеля: 2 г. 9 мес.
Рынок упал, а портфель на месте.

Несмотря на падение части позиций, другие, наоборот, подросли. В связи с тем, что портфель хорошо, но не чрезмерно диверсифицирован (18 позиций), падение рынка сглажено и не ощущается.
О чем пожалел — что продал в прошлом году Сбербанк обыкн. по 210 руб. Хотя много на нем заработал (держал с 67 руб.), но могло быть и больше. Но ничего, заработаю на ВТБ или куплю Сбербанк еще раз в кризис.

В этом месяце внес 30 000 руб. и купил Башнефть пр. Ожидаю супер-сценария выплаты денег от Системы в виде дивидендов. Но даже и сценарием выплаты обычных дивидендов буду удовлетворен.
Теперь у меня в портфеле все фигуранты дела: Роснефть — Система — Башнефть, значит деньги мимо не просочатся!-)
Открыл для обозрения позицию по Башнефти пр. — чтобы нескучно было.

Динамика доходности представлена ниже. Доходность простая (не средневзвешенная)

( Читать дальше )

Закончился 2017 год и пришла пора подводить итоги по портфелям.
Напомню читателям, что у меня 2 портфеля: стоимостной (на ИИС) и дивидендный (на обычном брокерском счете).
Портфель на ИИС существует 2,6 лет (с мая 2015 года). Дивидендный портфель существует с 2008 года, но публично отчетность ведется также с мая 2015 года.
1. Доходность

Как мы видим, оба портфеля опередили индекс биржи полной доходности (включая дивиденды).
Альфа 15,11% по ИИС и 24,77% по дивидендном портфелю.



( Читать дальше )

Возраст портфеля: 2 г. 7 мес.
Рынок падает, но мы держимся.

Вместе с рынком просел и мой портфель. Но тут же открылась хорошая возможность купить Роснефть ниже 300 руб., недорого.
В этом месяце я внес на счет 60 000 руб. (в прошлом не вносил), и купил на них эту акцию.
Позиция в Роснефти можно сказать сформирована.

Хотел в прошлом месяце купить иностранного эмитента на СПБ, но не попал в окно: когда деньги были — доллар был дорогой, когда доллар дешевый — деньги потратил на другое. Еще куплю.

С прошлого месяца упали в моем портфеле ВТБ и Система. 
ВТБ из-за оценки его акций оценщиком, но это все спекулятивно, потенциал роста от текущих цен в 2 раза.
Система — на фоне судов с Роснефтью. Но тут уж такая ставка: пан либо пропал. Хотя совсем «пропал» не будет, как то урегулируют.
Вопрос в том, сколько времени понадобится Системе, чтобы восстановиться до 20-25 руб.
Как видите, у меня в портфеле и Роснефть и Система: деньги от нас не уйдут, либо по одной акции получим доход, либо по другой -)

( Читать дальше )

Возраст портфеля: 2 г. 6 мес.
Доходность портфеля по сравнению с прошлым месяцем — без существенных изменений.

Сегодня продал Сбербанк (670 акций), купленных еще в далеком сентябре 2015 года, по 74 рубля.
Смотрим пост https://smart-lab.ru/blog/277955.php
Продал по 210 рублей. Итого: позиция выросла в 2,8 раза! (180% прибыли).
Конечно, на фоне слухов о возможном повышении дивидендов, можно было еще подождать.
Но кто знал: я продал утром, а слухи пошли после обеда.

Однако если посмотреть здраво: Сбербанк уже стоит 1,6 капитала. Еслисравнить с другими крупными банками — то вполне справедливо.
Банки, которые стоят по 2 капитала, наверное, есть, но я их не встречал.
Насчет довода Г. Грефа, что Сбербанк становится IT компанией и должен оцениваться как IT — не согласен. Сбербанк нельзя сравнивать с Гуглом, так IT — это лишь средство для банковского бизнеса, непосредственно на IT Сбербанк не зарабатывает (по крайней мере это не основной бизнес). Поэтому Сбербанк должен оцениваться как банк.

( Читать дальше )

Возраст портфеля: 2 г. 5 мес.
Доходность портфеля немного снизилась из-за снижения ФСК и др. позиций

Кто еще не купил Мечел пр. — самое время, он как раз снизился.
Иск Варшавского при всем желании сильно на ситуацию не повлияет, поэтому смело берите. Даю подсказку.
Сам я внес очередные 30 000 руб. на счет, наращиваю существующие позиции.

В минусах пока «сундук мертвеца» — Бурятзолото, которое вряд ли удастся продать даже в 0 в ближайшие 2 года.
А также одна сетевая компания. Но ничего, отрастет.

Динамика счета представлена ниже. Доходность «бьется о сопротивление».
Вижу знаки скорого пробоя вверх -)


( Читать дальше )

( Читать дальше )

Возраст портфеля: 2 г. 4 мес.
Доходность портфеля почти восстановилась к февральским максимумам.
Это очень хорошо, учитывая, что и размер портфеля возрос, так как делались взносы почти каждый месяц.

В этом месяце внес 30500 руб. и купил нового эмитента. Хотел было увеличить позицию по Роснефти,
но не успел, она начала быстро расти на новости о покупке ее акций китайским инвестором.
Пока подожду.


( Читать дальше )